Падение примерно 10% цены на нефть на международном рынке определило ритм обменного курса и фондовой биржи в Бразилии в этот понедельник (28). Карантин в Шанхае из-за распространения Covid-19 в Китае и ожидание новых переговоров между Россией и Украиной создали атмосферу для девальвации сырья из-за опасений по поводу снижения спроса из-за перебоев в цепочках поставок в отдаленном сценарии, увеличения российских поставок в случае прекращения огня.

В дополнение к высоким процентным ставкам, сырьевой сектор в Бразилии привлекает доллары иностранных инвесторов.

Ibovespa закрылся с понижением на 0,29%, до 118 737 пунктов. Государственная Petrobras потеряла 2,17% своих наиболее торгуемых акций и, в результате, была основной причиной падения базового биржевого индекса после восьми торговых сессий в темноте.

В конце сессии рынок также начал переваривать отставку президента Petrobras генерала Жоакима Силва-э-Луна после серии трений с президентом Жаиром Болсонару (ЛП) из-за мега-роста цен на топливо.

В 16:45 новость о смене руководства государственной компании привела к немедленному падению стоимости привилегированных акций компании на 1,6%. Это могло привести к падению акций компании за день на 3,7%. Восстановление, однако, было быстрым и пропорциональным падению.

«Рынок ждет, когда Болсонару скажет, кто будет следующим президентом, каковы будут решения, поэтому рынок понимает, что он должен сделать цену», — прокомментировал он.

Vale прибавила всего 0,12%, несмотря на высокий день контрактов на железную руду. Опасения по поводу Китая, как правило, наносят ущерб деятельности горнодобывающей компании, для которой азиатская страна является основным направлением экспорта. Тем не менее, компания внесла основной положительный вклад в Ibovespa.

Отражая этот медвежий сценарий на фондовой бирже, доллар закрылся с повышением на 0,56%, поднявшись до 4,7740 реалов. Американская валюта впервые выросла после восьми последовательных падений, в результате которых она достигла самого низкого уровня с начала пандемии Covid-19 в марте 2020 года.

Рост доллара – это не только результат падения нефти в понедельник. Валюта США также дорожала за границей, так как инвесторы ориентировались на рост доходности десятилетних суверенных облигаций США, которая утром превысила 2,5%, достигнув пика за три года.

После того, как центральный банк США повысил процентные ставки на 0,25 процентного пункта в этом месяце впервые с 2018 года, денежные рынки начали более агрессивную корректировку цен на 0,5 процентного пункта на следующем заседании ФРС (резерв), что рассматривается как глобальный импульс для Доходность казначейства США и доллар.

В повестке дня рынок ожидает публикации индекса инфляции США PCE — фаворита ФРС по росту цен — и отчета правительства США по занятости, «оба данных могут усилить сильное движение к процентным ставкам открытия (в США), которое мы следили в последнее время», — сказал в заметке Виктор Бейрути, экономист Guide Investimentos.

После дня колебаний фондовый рынок США закрылся ростом. Базовый индекс S&P 500 вырос на 0,71%. Dow Jones прибавил 0,27%. Nasdaq прибавил 1,31%.

В Европе Лондонская фондовая биржа закрылась с понижением на 0,14%. Париж и Франкфурт выросли на 0,54% и 0,78% именно в таком порядке.

Нефть падает с распространением Covid в Китае

Цена барреля нефти марки Brent упала на 9,46% до 109,24 доллара США (521,90 реалов) на закрытии дня в понедельник. Ограничения, введенные Китаем на передвижение людей в Шанхае, городе с населением 25 миллионов человек, возродили опасения, что распространение Covid-19 может нарушить глобальную цепочку поставок.

Китайский финансовый центр Шанхая заявил в воскресенье, что заблокирует город в два этапа для проведения тестов на Covid-19 в течение девяти дней после того, как он сообщил о новом ежедневном рекорде бессимптомных инфекций.

Основной индекс компаний, зарегистрированных в Шанхае и Шэньчжэне, упал на 0,63%.

Участники рынка с прошлой недели предупреждали о возможности возможной коррекции цены доллара, поскольку изменение корректировок после значительных колебаний валюты является нормальным явлением.

«Учитывая отставание в силе валюты, несколько убедительных аргументов в пользу существенного снижения премии за риск и реальную чувствительность к возможному ухудшению глобального отношения к риску, вознаграждение за риск по длинным позициям в бразильских реалах сейчас выглядит менее привлекательным, чем несколько недель назад», говорится в отчете Goldman Sachs, хотя он видит возможность достижения валютой уровня около 4,50 реалов за доллар в краткосрочной перспективе, чему способствует, среди прочего, недавний рост цен на сырьевые товары.

Банк также сослался на опасения по поводу перспектив роста Бразилии, на экономику которой, вероятно, повлияет украинский кризис, и внутренних фискальных проблем как возможные препятствия для дальнейшего укрепления реала в среднесрочной перспективе.

Более высокая стоимость заимствований была определена как важный стимулирующий фактор для реала, поскольку они делают валюту более привлекательной для инвесторов, желающих получить прибыль от заимствования в странах с низкими процентными ставками и инвестирования этих средств в рынок, предлагающий более высокую доходность. В настоящее время Selic находится на уровне 11,75%.

Несмотря на восстановление сегодня утром, доллар по-прежнему упал более чем на 14% с начала года по сравнению с реалом, рост которого в 2022 году является самым резким в мире.

В прошлую пятницу (25) укрепление реала по отношению к доллару завершило четырехнедельный цикл. В последний раз бразильская валюта проигрывала американской на закрытии недели 25 февраля, на следующий день после вторжения российских войск в Украину.

Доллар закрыл торговую сессию в эту пятницу на уровне 4,7470 реалов. Падение составило 1,77% по сравнению с предыдущим днем. Это самая низкая цена с 4,72 бразильских реалов, зафиксированных в конце сессии 11 марта 2020 года, в день, когда ВОЗ (Всемирная организация здравоохранения) объявила пандемию Covid-19.

На прошлой неделе американская валюта подешевела на 5,38%. По итогам 2022 года падение достигло 14,86%.

bbabo.Net